Varat ja velat

Konsernin tase: yhteenveto konsernin varoista ja veloista

Sampo-konsernin tase on esitetty graafisesti alla. Sampo-konsernin tase kokonaisuudessaan Sammon vuosikertomuksessa.

Konsernin tilinpäätöksessä oma pääoma raportoidaan ainoastaan konsernitasolla. Moniin rahoituspalvelun tarjoajiin verrattuna Sammolla on suuri määrä omaa pääomaa suhteessa velkoihin.

Eliminointierät ovat seurausta siitä, että konsernilla on konserniyhtiöiden välillä olevia varoja ja velkoja. Nämä konsernin sisäisen erät eliminoidaan konsernin tilinpäätöstä tehtäessä. Suurin yksittäinen eliminointi on luonnollisesti emoyhtiön sijoitukset tytäryhtiöihin.

Suurin osa Sammon varoista on sijoitusvarallisuutta. Vakuutusyhtiöillä tulee olla riittävä määrä varoja, joilla se kattaa tulevaisuudessa odotetut asiakkaille maksettavat vakuutuskorvaukset. Pääosin varat sijoitetaan rahoitusmarkkinoille (rahoitusinstrumentteihin kuten osakkeisiin ja velkakirjoihin). Näistä sijoituksista saatavat tuotot ovat tärkeä erä konsernin tuloksessa.

Keskeisin velkaerä Sammon taseessa on vakuutus- ja sijoitussopimusvelat (sisältäen sijoitussidonnaiset vakuutukset). Nämä erät vastaavat tulevaisuudessa odotettuja vakuutuskorvausmaksuja. Suurin osa konsernin vakuutusvelvoitteista liittyy vahinkovakuutuksiin, mutta myös henkivakuutusten osuus on merkittävä. Konsernin emoyhtiön velat ovat suhteellisen vähäiset.

Sijoitukset sisältävät rahoitusvarat (kuten osakkeet ja joukkovelkakirjalainat), kiinteistöomaisuuden kuten myös käteisvarat. Suurin osa sijoituksista on joukkovelkakirjoja. Konsernin sijoitusomaisuuden erittely on esitetty alla:

Rahamarkkinasijoitukset ovat velkasitoumuksia, joiden maturiteetti on alle yhden vuoden. Joukkovelkakirjalainat ovat velkasitoumuksia, joiden maturiteetti on yli vuoden.

Listatut osakkeet ovat sellaisia osakkeita, jotka ovat julkisen kaupankäynnin kohteena säännellyillä markkinapaikoilla (esim. pörssissä).

Private Equity -sijoitukset ovat osakesijoituksia, joilla ei käydä kauppaa säännellyillä markkinapaikoilla.

Sijoitussidonnaisten vakuutusten katteena olevat sijoitukset ovat varoja, jotka vastaavat yrityksen velvoitteita liittyen sijoitussidonnaisiin vakuutussopimuksiin. Sijoitussidonnaiset vakuutukset liittyvät henkivakuutusliiketoimintaan ja niitä on kuvattu tarkemmin sitä koskevassa osiossa.

Aineettomat hyödykkeet ovat varoja, joita ei voida fyysisesti arvioida. Keskeisin aineeton hyödyke Sammon taseessa on liikearvo, joka on syntynyt fuusioiden yhteydessä. Liikearvolla on loputon elinaika ja se säilyy yhtiön taseessa niin kauan kuin siihen liittyvästä transaktiosta arvioidaan saatavan taloudellista hyötyä.

Muut varat sisältävät eriä kuten käyttöomaisuus, verosaamiset ja jälleenvakuuttajien osuus vakuutusveloista sekä muita konsernin kokonaisvaroihin nähden vähämerkityksellisiä eriä.

Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista on nettomääräinen sopimusperusteinen velvoite, joka vakuutuksenantajalla on vakuutussopimuksen perusteella. Vakuutusvelat koostuvat vakuutusmaksuvastuusta sekä korvausvastuusta ja vastaavat solmittujen vakuutussopimusten mukaisia velvoitteita.

Vakuutusmaksuvastuun on tarkoitus kattaa jo solmittujen vakuutussopimusten jäljellä olevan vakuutuskauden odotettavissa olevat korvausmenot ja liikekulut. Korvausvastuu puolestaan kattaa tulevaisuudessa suoritettavat korvaukset kaikista jo tapahtuneista vahingoista. Tämä koskee myös tapahtuneita vahinkoja, joita ei tilinpäätöshetkellä vielä ole raportoitu vakuutusyhtiölle.

Taseeseen kirjattujen velkojen määrä on arvioitu käyttäen vakuutusmatemaattisia menetelmiä. Käytännössä tulevaisuudessa maksetut vakuutuskorvaukset saattavat poiketa alunperin arvioiduista määristä.

Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista vastaavat sijoitussidonnaisiin vakuutussopimuksiin liittyvien säästöjen määrää. Näitä säästöjä vastaavat sijoitukset on kirjattu taseeseen varoiksi.

Rahoitus- ja muut velat sisältävät kaikki korolliset velat sekä eräitä muita velvoitteita, kuten verovelkoja, varauksia, velvoitteita työsuhde-etuihin liittyen ja muita velvoitteita joiden merkitys on vähäinen suhteessa taseen velkojen kokonaismäärään.